Att investera handlar om att ge upp lite nu för att få tillbaka mycket senare. Om du konsekvent bidrar med en blygsam summa pengar till något under en tillräckligt lång period kan du förvänta dig att se dina investeringar växa till en imponerande storlek.
Men när det gäller att investera i fastigheter förväntas du ge upp mer än lite för att komma igång, vilket kan vara skrämmande för nya investerare. Det är svårt att komma med den initiala finansieringen (en handpenning), och att göra en så stor summa till en fastighet kan vara katastrofal om investeringen inte fungerar.
Det är där en utbetalningsfinansiering kommer till nytta. Här är vad du behöver veta om att använda en för att köpa en annan fastighet om du redan är en husägare.
Hur man använder en utbetalningsfinansiering för att köpa ett hus
En utbetalningsfinansiering är när du refinansiera din inteckning med ett nytt lån som är större än ditt nuvarande lånebalans. Du kan bara slutföra en utbetalningsfinansiering om ditt nuvarande värde är mycket större än det återstående saldot på din inteckning. Till exempel skulle du vara en bra kandidat för en utbetalningsfinansiering om ditt hem är värt 300 000 dollar och det återstående inteckningssaldot är 100 000 dollar.
Långivare låter dig bara ta ut upp till 80 procent av bostadens nuvarande värde, minus det återstående saldot. I det här exemplet kan du få upp till $ 140 000 när du slutför en refinansiering.
Du kan sedan använda $ 140 000 som handpenning på din nästa fastighet. Som med ett vanligt refinansieringslån måste du fortfarande kvalificera dig för en refinansiering. Långivare kräver vanligtvis en kreditpoäng på 620 eller högre och en skuld-till-inkomst (DTI) -kvot på 50 procent eller mindre.
Om du planerar att använda intäkterna från utbetalningsfinansieringen för att köpa en investeringsfastighet måste du lägga ner mellan 15 och 25 procent. Om du köper en primär bostad är en mindre handpenning acceptabel. Långivare bryr sig inte om du använder intäkter från en utbetalningsfinansiering för handpenningen.
Vad du ska veta om en utbetalningsfinansiering
När du ansöker om refinansiering kan du välja mellan lån med fast ränta eller rörlig ränta. Det senare kommer att innebära att betalningarna kan öka om räntan stiger.
När du slutför en refinansiering kan utlåningsräntan vara högre än din ursprungliga ränta. Det betyder att du kan betala mer ränta totalt sett under lånets löptid. Innan du tar ut en refinansiering ska du räkna ut och ta reda på om du köper en annan fastighet för eventuella extra räntor du betalar. Och kom ihåg att genom att välja en utbetalningsfinansiering förlänger du återbetalningstiden för din befintliga skuld-i många år framöver. Det är inte rätt beslut för alla.
Liksom alla andra slags refinansieringslån måste du betala stängningskostnader, som sträcker sig från 2 procent till 5 procent av det nya bolånet. Dessa kommer att dras av från kontantutbetalningen, eftersom det inte finns något sätt att sätta in dem i inteckningen. Och som med en vanlig refinansiering, se till att hitta det bästa erbjudandet och ansök med några olika långivare. Sök efter en långivare med de lägsta stängningskostnaderna - vissa kan till och med erbjuda rabatt.
Alternativ för utbetalning av refinansiering
Istället för att slutföra en utbetalningsfinansiering kan du också ta ut en hemlån mot ditt hus .
Ett bostadslån har inga stängningskostnader och kan vara billigare än en refinansiering om din nuvarande inteckning har en lägre ränta än vad du för närvarande skulle kvalificera dig för. Om du inte behöver ta ut en stor summa pengar kan ett bostadslån vara ett bättre alternativ.
